A股早盘利好利空：证监会严格落实退市制度 千亿“中国神铝”来了
上周主力资金流向方面，中国船舶、洛阳钼业较受青睐，主力资金净流入均超5亿元。值得一提的是，主力资金净流出方面则主要集中在热门赛道热门个股，新能源车龙头比亚迪，锂电池板块的赣锋锂业、天齐锂业，光伏板块的隆基绿能、通威股份、阳光电源等股均遭主力资金大笔抛售。
新股提示：江波龙今日申购
今日可申购江波龙，江波龙发行总数约4200万股，网上发行约为672万股，发行市盈率24.76倍，申购代码为：301308，申购价格：55.67元，单一账户申购上限0.65万股，申购数量500股整数倍。
浙江仙通：台州金投拟获得公司控制权
杉杉股份：确定本次发行GDR的最终价格为每份GDR20.64美元
中国铝业：拟66.62亿元收购云铝股份19%股权并成为第一大股东
世龙实业：收到行政监管措施决定书
新宁物流：拟向河南省某国有企业非公开发行股份 股票25日起停牌
格林美：本次发行GDR价格区间初步确定为每份GDR12.16美元至12.52美元
大立科技：收到与某一客户签订的装备订货合同合同金额为1.39亿元
康泰生物：上半年净利预降61%至70%
中信证券：调仓博弈加剧 建议继续坚持成长制造、医药和消费均衡配置
宽松政策预期再次校正，预计下半年稳增长更重落实而非加码，经济恢复的斜率开始放缓，政策预期校正后经济和企业盈利预测或依次修正，机构仓位步入高位，基金二季报披露后可能会加大心理波动诱发调仓。首先，在经济多重扰动下，政策依旧保持了定力，预计月底高层会议会延续此前基调抓落实，进一步加码空间有限。其次，地产修复节奏开始放缓，信心全面恢复仍需时间，上市公司盈利预测可能在中报季中后段面临下修。海外加息仍有可能超预期，明年步入衰退的概率继续加大。最后，公募基金仓位近15年最高，活跃私募仓位也步入中高水位，机构持仓行业分布进一步集中，高持仓占比行业短期面临调仓博弈。配置上，建议继续坚持成长制造、医药和消费均衡配置，短期成长制造更偏向半导体及军工。
华安证券：继续关注地产链、疫情压制严重疫后确定性修复两大方向
展望7月最后1周，随着7月22日国常会再度强调“部署持续扩大有效需求的政策举措，增强经济恢复发展拉动力”，政策助推下三季度经济复苏动能有望超出市场预期，而投资端与消费复苏有望成为经济回暖主要支撑力，因此我们继续看好地产链与疫后修复两大配置方向。对于成长主线赛道，尽管中长期高景气有望延续，但短期在行业景气再超预期或市场整体风险偏好显著抬升前，建议继续关注其估值业绩匹配压力。
1）中长期地产基本面确定性反转，短期受“停贷潮”冲击过度反应。因此近期可以继续关注景气回暖叠加政策持续催化下的地产下游（汽车、家电、家居），中期看好上游建材（水泥、玻璃、钢铁等）以及地产开发、服务商逐步占优，但在地产景气或基建开工数据出现明确反转或相关增量政策催化再超市场预期之前，其配置性价比在一定程度上弱于地产下游。2）政策持续发力下，疫后修复具备确定性。可积极配置2022Q2内外资一致加仓下风险偏好维持高位、需求具备韧性、估值修复空间巨大的食品饮料。
海通证券：近期调整性质是倒春寒 不改反转向上的中期趋势
海通策略认为，7月初以来市场调整源于基本面未跟上市场，借鉴历史，往往回吐前期涨幅一半、成交量萎缩一半；调整诱因是国内CPI阶段性高、中报较差、海外波动，调整性质是倒春寒，不改反转向上的中期趋势；保持耐心，新能源等高景气成长中期仍向上，兼顾医药等必需消费。
