（二）FTP基准收益率曲线
对于短期，比如隔夜至14天，一般参照银行间Shibor利率或Repo利率，实际情况也可以波动，比如中小机构可以在其之上加一定的BP。如果是中期，比如1个月至1年，收益率曲线一般选取本行在同业市场的实际融资成本构建，包括同业存放、拆放、同业存单等利率。1年以上，2年甚至更长时间是参考债券市场的收益率，最后可以用本行在债券市场融资的成本，如果本行暂时没有发行金融债券，长端基准收益率曲线暂时参照银行间市场中同等信用评级的金融债利率。
（三）FTP调节项
存贷款要在基准收益率曲线上加入一些调节项来构建新的FTP，调节项一般包括四种，一是存款准备金调节项，二是期限结构调节项，三是利率风险调节项，四是政策调节项。
存款准备金调节项是因为，银行每吸收一笔一般存款需按人行规定的比率上缴法定存款准备金，比如吸收的存款成本是2%，但每一笔存款的14%（存准率）需要存入人民银行，是不能够运用的，而法定存款准备金利率为1.62%，相对资金成本甚至倒挂，司库吸收这笔存款需对基准FTP价格进行调整，还原其真实收益。
期限结构调节项是因为商业银行要优化银行资产负债结构，降低成本提高收益，对某些特定期限的资产负债的FTP进行进一步调节，比如资产端而言，为了提高流动性比例，对于中长期的资产需要给予一定流动性溢价，希望通过更高收益率来弥补流动性成本。
利率风险调节项是银行根据对未来市场利率走势的预估及重定价缺口的情况，对新增业务进行引导，规避利率波动带来的收益的损失。比如预计资金市场趋紧，利率会上抬，对同一信贷资产而言，固定利率贷款可以在正常FTP基础上增加利率风险调节项，防止利率上升给银行带来的利息损失。反之，对浮动利率，则可能不加点或者少加点。
政策性调节项是指每家银行鼓励或限制做某一方面业务，均有自己的战略导向。比如鼓励负债类业务，可能会在正常FTP基础上加点，反之减点。如果做资产业务，比如符合宏观调控的普惠金融领域，可以在正常FTP基础上减点，反之对限制性行业通过加点的方式让业务部门无利可图而放弃。
这是FTP定价的基本逻辑，具体到每家银行或多或少会有差异，这里只是简单列举了考虑的因素，司库通过制定FTP定价策略需要将这几项分开，至少可以单独列出来，虽然FTP只是反映出最终价格，但其定价的基础还是基于这些因素考量。
（四）FTP计价范围
FTP计价范围包括哪些产品？哪些业务？可能不同银行有所不同，主要是包括生息资产和付息负债，有些银行将非生息资产包括固定资产也包括在内。这个没有绝对对错，各行根据管理需要而定。
从大类来说，FTP的计价可以分为银行账簿和交易账簿。银行账簿中，资金同业交易业务FTP按照基准收益率曲线定价，存贷款FTP采取市场基准收益率曲线加各调节项确定。交易账簿是短期资金trading业务，是为了获取差价，对资产要求是快进快出，一般按照短期资金（如14或30天）同业融入资金成本定价，提高交易账簿对短期资金价格的敏感度。
FTP定价方法
（一）两种方法
FTP最为基础和最为广泛的定价方法有两种，一种是期限匹配法，另一种是现金流久期法。
